Análise da semana 01-08 (EUR/USD GBP/USD USD/CHF USD/JPY)

Aqui está de volta a análise Darkiana dos quatro crosses que vou seguindo.

Estamos a entrar na época de "banhos" e o Forex vai sentir-se disso mesmo. Menor liquidez e possível aumento de volatilidade. Poderá haver oportunidades interessantes mas os riscos para "position trading" na minha opinião aumentam.

Mas vamos lá a ver o que os gráficos parecem dizer-me...

EUR/USD

O EURUSD esta semana esteve com alguma força e curiosamente nem os bons dados macro dos lados dos USA tiraram força ao euro. Parafraseando alguém que é mestre nestas lides do Forex e a quem muito devo (Djovarius) parece que o movimento do dolar estará a chegar à sua exaustão. Mas será mesmo assim ? Deixo aqui um outro cenário que me parece plausível.

O gráfico mostra um pequeno triângulo em formação que poderá indicar continuação do movimento de baixa do cross e, facto curioso, desde há três semanas que o cross vem fazendo lower highs e higher lows... Estejamos atentos pois 1.226x e 1.195x parecem os limites de uma banda que ditará a tendência de médio prazo do cross. Na minha opinião qualquer destas quebras requer confirmação no fecho do dia seguinte (22h00). A ver vamos...

GBP/USD



O GBPUSD entrou em regime lateral dentro de uma tendência clara de descida. Esta semana teremos anúncio de taxas pelo Bank of England e isso poderá ditar o rumo do cross a médio prazo. De realçar que a linha de retracement de 50% de Fibonacci (1.5608 - 1.9555) aparece como resistência a vencer. Há uma ameaça de triângulo em formação, que se se confirmar deverá ser de continuação ( de queda claro !).

USDCHF

O USDCHF saíu do canal ascendente que vinha fazendo desde meados de Abril iniciando também um percurso de lateralização. Também aqui vislumbro um triângulo de continuação... (não estarei a ver triângulos a mais ? ) A quebra de 1.307x permitiria a continuação da subida do cross, já bem perto do primeiro target traçado (1.3145).

USDJPY

Neste cross a realçar a resistência a 112.5x que se vencida deverá levar o cross a 115. As noticias do Banco Central Chinês têm nas duas últimas semanas trocado as voltas a este cross, tendo ele experimentado uma volatilidade fora do comum. A ter isso mesmo em atenção.


Nota Final

E deixo esta nota final para vos dizer que me vou a banhos também. Vou descansar um pouco dos mercados e estarei de volta dentro de duas semanas. Não se esqueçam que o mês de Agosto é atípico mas por vezes é nele que se iniciam as tendências da segunda metade do ano.
Boas férias para todos e bem hajam.

Dark

Regras de Trading

Deixo aqui algo que li no site www.bolsamania.com e que me parece de toda a utilidade. Todos o sabem, mas quem cumpre sempre ?

REGRAS DE OURO PARA OPERAR COM ÊXITO EM CÂMBIOS

Seja rápido: Se a tendência está a mudar, não hesite em juntar-se à festa com toda a sua energia (capital mental e emocional)

Seja disciplinado: Crie o seu próprio plano e seja fiel ao mesmo. Investir não consiste só em assumir uma posição mas ter uma razão válida para manter essa posição.

Siga a tendência: Compre alto e venda mais alto ainda, ou venda baixo e compre mais baixo ainda. Não tente adivinhar topos e fundos.

Não coloque stop-losses muito apertados: Use o seu tempo para identificar os pontos de entrada. Seja paciente e dê tempo ao mercado. Defina os seus limites de perda com atenção.

Respeite os seus limites de risco: O primeiro stop-loss é sempre o mais barato. Não caia nunca em tentação de manter-se numa posição perdedora em que já está a perder demasiado.

Aceite as perdas, pois elas são parte do negócio: Se perdeu muito, use o seu tempo para recuperar disso e regressar ao mercado mais tranquilo.

Siga a tendência mais forte: Não fique obcecado se a tendência não for suficientemente forte ou definida ou pior quando está num range sem definição.

Resista à urgência de investir contra a tendência demasiado depressa: A tendência está normalmente do lado certo. Seja paciente.

Nunca aumente uma posição perdedora: Esta é a receita perfeita para acumular perdas. No entanto, aproveite um descanso do mercado para entrar numa posição ganhadora.

Análise da semana 11-15 / 07

E lá volto eu à minha análise semanal, fazendo o ponto de situação face ao que aqui postei na semana anterior.

De realçar o facto que esta semana o rumo dos acontecimentos foi condicionado pelas acções terroristas em Londres (inqualificáveis !) que vieram demonstrar várias realidades:

Ninguém, mas mesmo ninguém está a salvo de acções terroristas;

Os Ingleses demonstraram que aprenderam bem a lição do 11 de Março de 2004 em Madrid. Estavam preparados para acções deste género e reagiram à altura;

A comunicação social foi tratada pelas autoridades de forma exemplar, retirando-lhe a possibilidade de veícular (vender !!) o macabro;

A forma como a informação foi filtrada transmitiu a todo o mundo a sensação que tudo estava sobre controlo, mesmo nas situações mais críticas;

Os mercados pela primeira vez reagiram de forma mais moderada, se bem que com aumento de volatilidade, que logo normalizou no final do dia do atentado.

Já muito se disse sobre o assunto, mas este facto leva-me a pensar que o mercado já interiorizou a necessidade de ter que viver com a realidade terrorista (o que não deixa de ser mais uma prova de amadurecimento).

Posto isso e neste enquadramento vamos aos quatro crosses.


EURUSD

Como disse na semana anterior, esperava uma retracção técnica deste cross que bem analisado não aconteceu ainda mas poderá estar em preparação. Esta semana houve lateralização com uma amplitude semanal de 182 pips. Continuo a pensar que iremos ter uma visita do cross a valores superiores, antes de um mergulho a 1.17xx mas já pondero também a hipótese de o USD não se fortalecer mais devido ao preço e especulação sober o crude.
Neste segundo cenário o EUR poderá encetar uma recuperação que o levará no curto prazo a 1.23xx.
Facto importante a salientar : alguns comentadores como o Cárpatos (www.bolsamania.com) introduz a hipótese de que os números do emprego divulgados na sexta feira nos USA foram intencionalmente manipulados, pois eles na realidade seriam piores. Isto vem dar força ao cenário de uma próxima recuperação do EUR.

De qualquer das formas há que ter atenção a uma possível viagem do cross a 1.217xx num primeiro tempo e logo a seguir se ultrapassado este valor 1.23xx.



GBP/USD

Este cross alem de já estar com forte tendência negativa, com o atentado pior ficou, estando agora muito perto do meu designado primeiro target 1.7149.

Bem poderá lá chegar esta semana, pois a amplitude da semana anterior foi de 354 pips. Continuação desta tendência de baixa é de esperar.




USD/CHF

O canal ascendente a funcionar ainda e o target apontado 1.3145 quase atingido. Poderemos ver uma vinda à base do canal mas a continuação para bingo parece possível. De realçar que estamos à 11 semanas dentro deste canal !


USD/JPY

Este crosse está perto de uma resistência importante 112.4xx e se ultrapassada a visita a 115.xx deverá acontecer.

E por aqui me fico, prometendo na próxima semana cá voltar.

Bons negócios a todos

Dark

Análise a EURUSD, GBPUSD, USDCHF e USDJPY

EURUSD




Esta é a minha primeira tentativa de análise aos quatro crosses que sigo regularmente.
Como todas as análises, há sempre uma probabilidade não desprezível de ela estar completamente errada, ainda mais quando se trata de mercados financeiros.

De qualquer das formas aqui fica o meu ponto de vista e o tempo se encarregará de mostrar o meu grau de acerto ou de erro...

E como "a Natureza se encarregará de corrigir os desvios" , cá fica.


O EURUSD teve esta semana um comportamento "bear" tendo começado a semana a descer e finalizando a mesma a descer fortemente, fazendo mesmo um mínimo anual (1.1939), batendo por algumas dezenas de pips o mínimo da semana passada (1.1983).

A reunião do FOMC com a esperada subida de taxa de referência em 25 pontos base e a publicação dos dados americanos de sexta-feira passada (ISM PMI e Michigan Consumer Sentiment), atiraram o cross para o fundo, preparando o terreno para um ataque a 1.17xx.

O EUR não atravessa um bom momento e as desavenças entre a Grã-Bretanha e a França acerca da PAC (Política Agrícola Comum) não melhoram a situação.

A preparação de eleições antecipadas na Alemanha (com a provável vitória da CDU) é a flor que compõe o ramo.

É provável que assistamos a uma pequena recupração técnica do EUR no início da semana (só mesmo para aliviar alguns indicadores técnicos) mas creio que o rumo do cross é para baixo no médio-prazo.

GBPUSD



Aqui temos o cross estrela da semana. Uma semana com uma amplitude de variação de 652 pips é obra. A libra ressentiu-se da aproximação da taxa de referência americana (carry trade a ser menos importante) e o último dia da semana foi de forte descida. Em quatro dias desceu mais de 600 pips o que é pouco comum.
Segundo o meu gráfico, vai aproximar-se paulatinamente do primeiro target a 1.7149 o que nos pode trazer mais uma semana de descidas. Não é de descurar tanbém aqui uma pequena retracção técnica, mas a direcção é claramente de descida.
A ver vamos.

USDCHF

Neste cross temos o canal ascendente a funcionar em pleno já desde fins de Abril e a aproximar-se do target a 1.3145. Estamos a pouco mais de 150 pips de o atingir.A resistência aí poderá ser forte e poderá até haver quebra de canal com possibilidade de lateralização da cotação ou até descida (seria saudável pois o movimento parece-me um pouco "esticado" !).

USDJPY

Neste cross temos uma quebra de um canal ascendente que a confirmar-se poderá levar o cross a valores de 114.xx.
A valorização do USD tem-se juntado com a queda do JPY pois a incerteza com a posição que a China terá com a sua moeda e sobretudo o momento que a mesma China vai escolher para a deixar flutuar naturalmente no Forex, afectam negativamente o Iene.

E aqui se termina a primeira análise. Na próxima semana a ela voltaremos para averiguarmos se as previsões se confirmaram ou se pelo contrário será necessário refazer todo o trabalho de casa...

Até lá.
Dark

Inauguração do Blog do Dark

Sejam bem vindos ao Blog do Dark.

Este Blog destina-se a partilhar convosco algumas análises que eu vou fazendo acerca dos mercados financeiros em geral e do Forex (FOReign EXchange - mercado cambial) o maior mercado do Mundo, em particular.

Outros assuntos que me pareçam de interesse serão também abordados pois a vida não é só os mercados...

Este Blog pretende ser mais uma janela de comunicação aberta ao Mundo, com tolerância e algum bom senso.

Sois todos vós, desde já, convidados a participar. Dado que a minha actividade profissional mo não permite, a regularidade dos posts não pode ser prometida, mas um esforço farei para que a presença dos posts seja regular.

Agradeço desde já a vossa visita e é meu desejo sincero que o pouco que aqui se publicará vos sirva.

Bem hajam.

1 de Julho de 2005
Dark